Co dalej z Rafako w Raciborzu? Zarząd apeluje do interesariuszy, pracownicy mówią, że będą walczyć o przetrwanie firmy

W dalszym ciągu nie wiadomo jaki los czeka raciborską spółkę Rafako, zatrudniającą około 900 pracowników. Rozstrzygnięcia nie przyniosły dwa dotychczasowe walne zgromadzenia akcjonariuszy, które odbyły się 14 i 23 listopada. W trakcie ostatniego spotkania, nie zostały podjęte żadne kluczowe decyzje co do dalszego losu spółki poza tą, która dotyczy zwołania kolejnego nadzwyczajnego walnego zgromadzenia akcjonariuszy. Nowy zarząd spółki tłumaczy, że przyjęcie uchwały o podwyższeniu kapitału z wyłączeniem prawa poboru wymaga większości 90 proc. głosów akcjonariuszy obecnych na nadzwyczajnym walnym zgromadzeniu. Zdaniem spółki, akcjonariusze nie mieli możliwości skutecznego przegłosowania uchwał dotyczących konwersji zobowiązań Rafako na akcje, proponowanych przez poprzedni zarząd i popierany przez obecny.

W poniedziałek 27 listopada, spółka wydała komunikat, w którym zaznacza, że do skutecznego powrotu Rafako na rynek, niezbędne jest finansowanie w wysokości umożliwiającej zarówno oddłużenie jak i gwarantowanie nowych kontraktów.

- Osiągnięcie wspólnego stanowiska przez kluczowych akcjonariuszy, w sprawie konwersji zobowiązań Rafako na akcje jest niezbędnym, ale niewystarczającym, krokiem na drodze do uzdrowienia sytuacji finansowej RAFAKO. Różnice zdań pomiędzy akcjonariuszami nie dotyczą bowiem samej potrzeby konwersji, tylko konieczności powiązania konwersji z innymi elementami prowadzonego przez RAFAKO procesu inwestorskiego - podkreśla Jacek Balcer, rzecznik prasowy Rafako.

Kolejne nadzwyczajne walne zgromadzenie zaplanowano na 21 grudnia. Zanim jednak do niego dojdzie, zarząd Rafako prowadzi spotkania z PBG, PFR, KUKE, ARP oraz pozostałymi uczestnikami procesu inwestorskiego, które mają służyć wypracowaniu kompromisowych i akceptowalnych dla wszystkich stron warunków realizacji procesu inwestorskiego, jak również wypracowanie szybkiej ścieżki realizacji takich warunków, które umożliwią wdrożenia rozwiązań niezbędnych dla przetrwania spółki. W ocenie zarządu Rafako, skuteczne wdrożenie procesu restrukturyzacji, którego koniecznymi elementami jest konwersja zobowiązań oraz pozyskanie inwestora, jest jedynym realnym rozwiązaniem, które pozwoli na skuteczne zabezpieczenie interesów Rafako oraz jej kluczowych interesariuszy a zarazem zabezpieczy los pracowników i ich rodzin w długoterminowej perspektywie.

- Zarząd ma świadomość, że Rafako znajduje się w bardzo wrażliwym położeniu, gdzie wystąpienie dodatkowych, nieprzewidzianych zdarzeń w okresie prowadzenia rozmów z kluczowymi interesariuszami, może spowodować zawieszenie lub wręcz całkowite niepowodzenia takich rozmów. Dlatego zarząd Rafako zwraca się do wszystkich interesariuszy procesu, aby ponad dotychczasowymi podziałami wspierali działania nowego zarządu, którego jedynym celem jest dziś wypracowanie oraz wdrożenie rozwiązań mających na celu uzdrowienie spółki - tłumaczy Jacek Balcer.

Także w poniedziałek 27 listopada, przedstawiciele związków zawodowych Rafako zwrócili się z listem otwartym do akcjonariuszy Skarbu Państwa oraz wierzycieli apelując o cierpliwość i niewycofywanie deklaracji pomocy. Jak podkreślają, w dalszym ciągu nie udało się przekonać akcjonariusza większościowego, czyli spółki PBG oraz jej obligatariuszy, do zmiany stanowiska, blokującego podjęcie uchwał o bezwarunkowej konwersji wierzytelności na akcje.

- Przecież tylko w ten sposób nasza spółka odzyska wiarygodność i zaufanie klientów, a dzięki temu znowu będzie mogła startować na równych warunkach z innymi podmiotami w przetargach. Bezwarunkowa konwersja pozwoli nam pozyskiwać zlecenia i generować przychody, co jest niezbędne żeby uratować dotychczasowe miejsca pracy, a także już wkrótce nawet zwiększyć ich ilość, bo chcemy nie tylko zarobić na swoje utrzymanie, ale również wypracować środki na spłatę zadłużenia - piszą w liście otwartym przedstawiciele związków zawodowych.

Związkowcy wierzą, że 21 grudnia nastąpi pozytywne rozstrzygnięcie w sprawie przyszłości spółki.

- Obiecujemy, że my Rafakowcy będziemy walczyć o naszą firmę do końca, bo wiemy, że walczymy w słusznej sprawie. Bycie Rafakowcem to duma, ale też ogromne zobowiązanie. Rafako to nasz drugi dom, a o dom się dba, chroni go, a kiedy trzeba to się o niego walczy - wskazują związkowcy dodając, że nie pozwolą zrujnować dorobku pokoleń.

Jednym z głównych powodów, przez które Rafako znalazło się w trudnej sytuacji finansowej, były kontrakty zawarte w przeszłości. To w szczególności umowa na budowę węglowego bloku energetycznego o mocy 910 MW dla spółki Tauron. Pojawiły się spore problemy, ostatecznie Tauron otrzymał 240 mln złotych roszczeń będących według spółki konsekwencją nienależytego wykonania przez Rafako kontraktu na budowę bloku w Jaworznie.

Po dwóch kwartałach 2023 roku, przychody netto Rafako wynosiły 173,8 mln zł. To o 31 proc. mniej w ujęciu rok do roku. W tym samym czasie, skonsolidowana strata netto przekroczyła 233 mln zł. W październiku, Rafako otrzymało od Polskiego Funduszu Rozwoju pożyczkę na bieżącą działalność w wysokości 15 mln zł. Bez niej, już wtedy sytuacja spółki stałaby się jeszcze bardziej dramatyczna. W trzecim kwartale bieżącego roku, Rafako miało ponad 42 mln zł straty netto.

W trakcie zgromadzenia, które odbyło się 23 listopada, akcjonariusze mieli podejmować decyzje o możliwości przeprowadzenia konwersji wierzytelności Agencji Rozwoju Przemysłu i Korporacji Ubezpieczeń Kredytów Eksportowych oraz innych wierzycieli układowych na kapitał spółki. Zarząd Rafako oczekiwał, że PBG wyrazi na to zgodę, bez warunku sprzedaży pakietu kontrolnego akcji. Bowiem od lat PBG bezskutecznie próbuje go sprzedać inwestorowi. Procesem tym zarządza Kancelaria Zimmerman Filipiak Restrukturyzacja S.A, zaś w najbliższych miesiącach PBG zostanie zlikwidowana i pakiet kontrolny akcji zostanie rozdysponowany pomiędzy obligatariuszy PBG.

Raciborska firma jest wiodącą polską spółką, dostarczającą specjalistyczne rozwiązania dla sektora energetycznego, ciepłownictwa oraz branży ropy i gazu w Polsce jak i za granicą. To kluczowy dostawca rozwiązań technologicznych związanych z wytwarzaniem energii i ochroną środowiska. Firma została sprywatyzowana w 1993 roku, zaś rok później stała się spółką akcyjną notowaną na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie. W wyniku nabycia większościowego pakietu akcji spółki, od 2011 roku, Rafako należało do grupy PBG. To czołowy producent elementów kotłowych, konstrukcji stalowych oraz wymienników ciepła.